¿En qué invertir con poco dinero?

Tres cosas, por este orden: un fondo de emergencia, ninguna deuda cara (una tarjeta al 20 % no la gana casi ninguna inversión) y dinero que no vayas a necesitar en varios años. Si vas a usarlo en uno o dos años, mejor no meterlo en bolsa.

Piensa también en cómo reaccionarías ante una caída. La bolsa ha tenido bajadas del 30 % o más. Si ver tu inversión en rojo te haría vender, elige algo más tranquilo: vender en el peor momento es la forma más común de perder dinero.

Un fondo indexado copia un índice, por ejemplo uno de grandes empresas de todo el mundo. Con una sola compra tienes un trocito de cientos o miles de empresas. Como no hay un gestor eligiendo valores, sus comisiones suelen ser bajas.

Un ETF es parecido, pero cotiza en bolsa como una acción y lo compras a través de un bróker. En España hay una diferencia fiscal importante: puedes pasar el dinero de un fondo de inversión a otro sin pagar impuestos hasta que lo retires (es un traspaso), y con los ETF esa ventaja no existe.

Muchas plataformas permiten aportar poco dinero cada mes. Invertir una cantidad fija todos los meses tiene una ventaja: compras más participaciones cuando los precios bajan y menos cuando suben, y no tienes que adivinar el mejor momento.

Si no quieres sustos, los depósitos a plazo te dan un interés conocido y están cubiertos por el Fondo de Garantía de Depósitos hasta 100.000 €. Las letras del Tesoro son deuda del Estado a un año o menos: se compran desde 1.000 € y el riesgo es muy bajo.

A cambio, la rentabilidad es más baja y puede quedarse por debajo de la inflación durante mucho tiempo. Mucha gente combina las dos cosas: una parte segura y otra en fondos indexados.

Diversificar es no ponerlo todo en el mismo sitio. Si compras acciones de una sola empresa y le va mal, lo pierdes casi todo; con un fondo de miles de empresas, que una quiebre apenas se nota.

Las comisiones parecen pequeñas, pero se llevan una parte de la rentabilidad cada año, y ese efecto se acumula. Mira los gastos corrientes del fondo, que aparecen en su documento de datos fundamentales, y lo que cobra la plataforma por comprar, vender o custodiar.

Nadie puede garantizar rentabilidades altas sin riesgo. Si te ofrecen un 2 % al mes «seguro», desconfía. Antes de invertir con una empresa, comprueba en la web de la CNMV que está registrada y que no aparece en sus advertencias sobre entidades no autorizadas, los llamados chiringuitos financieros.

Y no inviertas en nada que no sabrías explicar en dos frases. Si quieres entender por qué el tiempo importa tanto, lee qué es el interés compuesto.